Investir à partir de zéro : où placer ton argent

Dans la vie comme dans ton business, tu n’as que trois façons de faire grossir ton argent :

1. Gagner plus.
2. Réduire tes dépenses.
3. Faire travailler ton argent. Autrement dit, investir.

Et voilà. Il n’y a rien de plus.

D’après mon expérience, la première voie est la plus puissante, mais elle se paie en temps.

Commencer par la deuxième est très bien si ta gestion de l’argent est, disons, « désordonnée ». Elle coûte moins que la précédente et tu vois les résultats presque dès le premier jour. Mais elle a une limite basse que tu ne peux pas franchir sans frôler le tiers-monde.

La troisième, en revanche, est la plus confortable. Surtout si tu as un capital ou une certaine capacité d’investissement mensuelle. Car grâce à elle, tu n’auras pas à consacrer beaucoup de temps ni beaucoup d’efforts pour obtenir des bénéfices. 

Cela dit, ce n’est pas du court terme —ce serait du trading et je ne vais pas t’en parler ici— mais ton horizon temporel se compte en années. Cinq au minimum. Dix, c’est mieux. Et rester investi toute ta vie, c’est le scénario que tu devrais vraiment envisager.

Avec cette idée en tête, je veux t’expliquer ce qu’est exactement investir, où et comment tu peux le faire.

Pour cela, j’ai créé une série d’articles qui couvrent ce sujet, pensés pour être lus dans l’ordre, et dont cette première livraison est celle que tu es en train de lire.

L’objectif n’est pas que tu deviennes un méga expert —ce serait naïf de ta part et de la mienne de prétendre ça avec sept articles— mais que tu apprennes le minimum que, selon moi, toute personne devrait connaître sur l’investissement.

Même si tu pars de zéro, tu verras que c’est bien plus simple que ce que tu avais probablement en tête.

Voici tous les articles liés ; je suis assez sûr qu’ils te seront très utiles :

1. Investir à partir de zéro : où placer ton argent. (C’est celui que tu es en train de lire).
2. Types d’actifs dans lesquels investir selon leur rôle dans le portefeuille.
3. Comment acheter des actifs : les supports d’investissement.
4. Plateformes d’investissement : où acheter des supports ou des actifs d’investissement.
5. Risques et protections de l’investissement.
6. Mon système d’investissement.
7. Patrimoine : comment le faire croître, le protéger et le transmettre.

Ce qu’est investir

Investir, ce n’est rien d’autre que mettre ton argent au travail pour qu’il croisse ou te génère des revenus avec le temps.  

Le problème n’est pas que ce soit difficile, mais qu’on nous l’a rarement bien expliqué, vu le niveau de connaissance de la gestion de l’argent en Espagne. Oui, nous sommes pour la plupart des analphabètes financiers en grande majorité.

Et les personnes qui ne le sont pas, parce que c’est leur métier, s’expliquent souvent avec trop de technicismes ou en mélangeant des concepts qu’une personne ordinaire ne suit pas. 

Pourtant, c’est plus simple qu’il n’y paraît. Et quand tu l’organises bien dans ta tête, tout s’emboîte.

Pourquoi il est nécessaire d’investir

Contrairement à ce que tu pourrais penser, ce n’est pas pour devenir riche (ce n’est pas si facile, même en investissant), mais pour une autre raison principale : l’inflation.

L’inflation est la hausse générale des prix au fil du temps.

Dit simplement : avec la même somme d’argent, tu peux acheter moins de choses qu’avant.

Par exemple, aujourd’hui un café coûte 1,50 € et dans quelques années il coûte 2 €. C’est l’effet de l’inflation. Ton argent n’a pas changé, mais sa valeur si, car il a perdu du pouvoir d’achat.

L’inflation ne signifie pas qu’un produit concret augmente, mais que beaucoup de prix montent ensemble : nourriture, logement, transport, services, etc.

Et attention, l’inflation est encouragée. Les gouvernements voient d’un bon œil une inflation modérée autour de 2 %, ce qui fait que leur dette souveraine vaut moins.  

Le problème, c’est qu’en plus, les niveaux réels pendant de nombreuses périodes ne sont pas de 2 %, mais plutôt de 5 ou 6 %, avec l’érosion correspondante de ton pouvoir d’achat.

C’est pourquoi il est important d’investir : si ton argent ne croît pas au moins au rythme de l’inflation, en pratique tu perds du pouvoir d’achat, même si le chiffre sur ton compte ne change pas.

Au passage, l’inflation se génère automatiquement quand l’énergie ou le logement renchérit, mais aussi activement quand on augmente la quantité d’argent en circulation : sache que les banques centrales et les États impriment de l’argent sans contrepartie réelle derrière. C’est un grand problème de l’économie actuelle et de l’argent fiat.

L’intérêt composé

L’intérêt composé, c’est tout simplement générer de l’argent sur l’argent que tu as déjà gagné.

Ton investissement génère un rendement. Si tu réinvestis ce rendement, il commence à générer davantage de rendement par lui-même. Avec le temps, cet effet s’accumule et la croissance s’accélère.

Un exemple simple :

• Tu investis 1 000 €
• Tu obtiens 10 % par an ; à la fin de l’année, tu as donc gagné 100 € et tu as maintenant 1 100 €.
• Alors, l’année suivante, tu ne génères pas sur une base de 1 000 €, mais de 1 100 €. Cela signifie que tu gagneras 110 € au lieu des 100 € de l’année précédente, en supposant que le même rendement de 10 % se maintienne.

Cette réinvestissement, conservé pendant plusieurs années, est ce qui crée une différence significative à la fin de la période, d’autant plus grande que la période est longue.

C’est pourquoi l’intérêt composé n’est pas linéaire, il est exponentiel. Au début, on dirait qu’il ne se passe rien, mais au fil des années la croissance décolle.

Ce dont tu as besoin pour que ça fonctionne

Pour que l’intérêt composé fasse son travail, tu as besoin de trois choses :

• Temps: c’est le plus important.
• Réinvestissement: ne pas retirer les bénéfices.
• Constance: rester investi (la même chose que le point précédent).

Et voilà.

Pour obtenir l’effet de l’intérêt composé les apports supplémentaires ne sont pas nécessaires, même s’ils ne feront jamais de mal, bien sûr.

Avec quels instruments on y arrive le plus facilement

Même si je parlerai des types d’actifs et de leurs supports d’investissement dans les prochains articles, je t’en donne déjà un aperçu ici.

Parce que je veux que tu saches que tous les produits ne permettent pas de bien profiter de l’intérêt composé. Certains le facilitent beaucoup plus que d’autres.

#1. Fonds d’investissement (surtout de capitalisation)

C’est probablement la façon la plus simple.

Les bénéfices (dividendes inclus) sont automatiquement réinvestis dans le fonds lui-même. Tu n’as rien à faire et, en plus, tu ne paies pas d’impôts tant que tu ne vends pas.

Cela permet au capital de croître sans interruptions.

#2. ETF de capitalisation

Ils fonctionnent de façon similaire aux fonds, mais ils sont cotés en bourse.

Ils réinvestissent aussi automatiquement les bénéfices, ce qui favorise l’intérêt composé. 

La principale différence se trouve dans la fiscalité : en Espagne, tu ne peux pas transférer des ETF sans payer d’impôt sur les gains, contrairement aux fonds.

#3. Actions à dividendes (si tu les réinvestis)

Ici, l’intérêt composé dépend de toi.

Si tu touches des dividendes et que tu les réinvestis, tu peux obtenir un effet similaire. Si tu ne le fais pas, la croissance ralentit.

En plus, chaque fois que tu touches des dividendes, tu paies des impôts, ce qui réduit légèrement l’effet composé.

#4. Plans de retraite

Ils permettent aussi l’intérêt composé, puisque l’argent reste investi pendant de longues périodes et n’est pas imposé jusqu’au rachat.

Le problème, c’est le manque de liquidité, qui limite leur flexibilité.

#5. Comptes rémunérés et dépôts

Ici aussi l’intérêt composé existe, mais il est très limité.

Les intérêts sont généralement faibles et, en plus, imposés chaque année, ce qui réduit l’effet cumulatif.

Un résumé sur l’intérêt composé

On attribue à Einstein la phrase selon laquelle l’intérêt composé est la « huitième merveille du monde », même s’il n’existe aucune preuve qu’il l’ait vraiment dite.

Il est très puissant et dépend moins de l’actif que tu choisis que de l’usage que tu fais de ses rendements et, surtout, du temps pendant lequel tu décides de maintenir ces rendements investis.

Si tu cherches la façon la plus simple d’en profiter, les produits qui réinvestissent automatiquement et diffèrent l’imposition sont ceux qui le renforcent le plus.

C’est pourquoi, pour la plupart des gens, les fonds (surtout indexés et de capitalisation) sont l’une des façons les plus efficaces de bénéficier de l’intérêt composé sans se compliquer la vie.

Conclusions

Investir n’est pas une voie pour devenir riche rapidement, mais un outil pour ne pas perdre de pouvoir d’achat avec le temps. Si ton argent ne croît pas au moins au rythme de l’inflation, en termes réels tu deviens de plus en plus pauvre, même si le chiffre sur ton compte ne change pas.

L’ intérêt composé est le véritable moteur de l’investissement à long terme, mais il exige du temps, de la constance et du réinvestissement. Au début, les progrès sont lents et peu visibles, mais au fil des années la croissance s’accélère fortement.

Tous les produits ne permettent pas de profiter de cet effet de la même manière. Les produits qui réinvestissent automatiquement et facilitent l’accumulation —comme les fonds d’investissement— simplifient le processus et réduisent les erreurs par rapport à d’autres options où tu dépends davantage de tes décisions.

Enfin, la clé n’est pas de trouver l’investissement parfait —il n’existe pas— mais de maintenir un système cohérent pendant des années. Comprendre les bases, rester constant et éviter de modifier le processus, même quand la tentation apparaît, voilà ce qui fait vraiment la différence à long terme.

Étapes suivantes

Si tu veux avancer un peu plus, je t’invite à continuer avec l’article suivant de la série :

1. Investir à partir de zéro : où placer ton argent. (C’est celui que tu es en train de lire).
2. Types d’actifs dans lesquels investir selon leur rôle dans le portefeuille.
3. Comment acheter des actifs : les supports d’investissement.
4. Plateformes d’investissement : où acheter des supports ou des actifs d’investissement.
5. Risques et protections de l’investissement.
6. Mon système d’investissement.
7. Patrimoine : comment le faire croître, le protéger et le transmettre.