Wat zijn de risico’s van Bitcoin kopen

Bitcoin kopen heeft heel veel voordelen. Maar het brengt ook meer risico’s mee dan alleen dat de koers kan dalen. Ik heb je al enkele nadelen uitgelegd, maar in dit artikel wil ik specifiek ingaan op de risico’s. Dat is niet helemaal hetzelfde.

Het goede nieuws is dat veel van deze risico’s met een paar basismaatregelen kunnen worden verkleind. Het slechte nieuws is dat je ze nooit volledig kunt uitsluiten.

Daarom kun je ze beter vóór de aankoop kennen en niet pas achteraf, wanneer het probleem misschien al is ontstaan.

Marktrisico’s: koers en volatiliteit

We hebben te maken met een zeer volatiele belegging. Dat maakt die risicovol op zichzelf. Hoge rendementen komen niet uit het niets.

Bitcoin kan zeer sterke stijgingen en dalingen doormaken. Een aankoop na een periode van algemene euforie kan jaren -of op zijn minst maanden- nodig hebben om weer op de aankoopprijs te komen.

De grootste fout is daarom geld investeren dat je binnenkort nodig hebt. Dit is iets voor de middellange of lange termijn, zeker als je de markt niet actief volgt en het activum niet goed kent. Als je tijdens een daling moet verkopen om een uitgave te betalen, verlies je geld. Het bedrag dat je investeert moet daarom losstaan van je noodbuffer en vaste lasten.

Er bestaat ook concentratierisico. Ook als Bitcoin je een goede investering lijkt, zorgt een te groot deel van je vermogen in Bitcoin voor een extra risicolaag.

Hetzelfde geldt voor aankopen met hefboomwerking. Die voegen nog een extra risiconiveau toe. Geld lenen om meer BTC te kopen kan aantrekkelijk lijken, maar tijdens een daling kan je positie automatisch worden gesloten. Dat betekent dat je de volledige gestorte zekerheid kunt verliezen (collateral, zoals dat hier wordt genoemd) die je voor de lening hebt ingelegd. Voor iemand die net begint is hefboomwerking geen optie.

Bewaar-risico’s en verlies van toegang tot je geld

Als je je bitcoins op een exchange laat staan, ben je afhankelijk van het bedrijf. Dat kan:

Worden aangevallen.
Je account blokkeren.
Failliet gaan.
Opnames tijdelijk of permanent beperken.

Een gereguleerde -sinds MiCA zijn er duidelijk minder- en financieel solide aanbieder kiezen verkleint het risico, maar neemt het niet weg.

Onthoud: not your keys, not your coin.

Met een eigen wallet verdwijnt dit risico, maar ontstaat het risico van persoonlijke bewaring (of self-custody). Als je de seed phrase verliest, onveilig bewaart of aan een valse website geeft, kun je het geld definitief kwijtraken.

Ook apparaten kunnen kapotgaan. Daarom is de herstelback-up belangrijker dan de hardware wallet zelf. Als het apparaat kapotgaat en je de seed phrase nog hebt, kun je weer toegang krijgen tot je geld.

Maar apparaten kunnen ook worden gehackt. Goede entropie en een passende passphrase kunnen je hier redden. Ja, dit zijn geavanceerde begrippen uit de cryptowereld.

Oplichting en risico’s van platforms

Een belangrijk punt: de meest voorkomende scams vallen niet Bitcoin of de blockchain aan -die nooit is gehackt, mocht je je dat afvragen-; ze vallen de gebruiker aan..

Hoe doen ze dat?

Zo:

Nepinvesteerders op sociale media die de nieuwste memecoin.
Platforms die gegarandeerd rendement beloven.
Oplichters die zich voordoen als supportmedewerkers van grote protocollen en berichten sturen waarin ze om je seed phrase vragen (phishing)).
Er kunnen zelfs fysieke brieven van het merk van je hardware wallet bij je thuis aankomen. Dat gebeurt wanneer het bedrijf een datalek heeft gehad. Het geld in je wallet is veilig; de fysieke adresgegevens die voor de levering zijn opgeslagen, niet.

Wees hierover dus heel duidelijk: niemand -en als ik niemand zeg, bedoel ik echt niemand- heeft je seed phrase nodig om je te helpen. Als een persoon of website erom vraagt, probeert die de controle over je wallet te krijgen.

Installeer om dezelfde reden ook nooit software voor externe toegang omdat een vermeende technicus dat vraagt. Het is in 100% van de gevallen malware.

Risico dat je een ander product koopt dan je denkt

Als je een ETF of een vergelijkbaar product koopt, koop je GEEN bitcoin.

Als je wrapped bitcoin koopt, zoals wBTC of cbBTC, koop je GEEN native bitcoin.

Als je kapitaal in Bitcoin wilt steken, moet je vóór aankoop het verschil tussen de verschillende mogelijkheden begrijpen. De voorwaarden en werking verschillen sterk.

Regelgevingsrisico

Het is mogelijk dat de overheid van jouw land nieuwe wetten invoert die gevolgen voor je hebben..

Zo zijn Nederland overgegaan op het belasten van niet-gerealiseerde winsten op cryptovaluta. Vroeger betaalde je pas belasting wanneer je je bitcoins omwisselde; nu kun je ook belasting verschuldigd zijn zonder ze te verkopen als de koers boven je aankoopprijs stijgt.

Dat is nog een risico om rekening mee te houden en een reden waarom veel mensen BTC liever anoniem kopen.

Risico op menselijke fouten

Als je native of wrapped bitcoin hebt en die wilt verplaatsen, is een fout adres gebruiken eenvoudiger dan een fout maken bij een overboeking in het traditionele financiële systeem. Er zijn minder vangrails, waardoor fouten zwaarder worden afgestraft.

Controleer bij een verzending het volledige adres. Sommige malware verandert het adres dat je naar het klembord hebt gekopieerd. Controleer de eerste en laatste tekens en maak -juist omdat sommige virussen van deze gewoonte misbruik maken- eerst een test met een klein bedrag voordat je alles verstuurt.

Belastingrisico

Om welke reden dan ook kan het gebeuren dat je je Bitcoin-transacties fiscaal niet correct aangeeft. Dat komt vaker voor dan je denkt.

Daarom is het essentieel dat je je transactiegeschiedenis bewaart. Die zal van pas komen. Slechte documentatie kan belastingproblemen veroorzaken, vooral als je meerdere platforms en wallets gebruikt.

Volgende stappen

Hieronder vind je de volgende artikelen uit de serie. Als je nog weinig over Bitcoin weet, zijn ze bedoeld om op volgorde te lezen, maar elk artikel staat op zichzelf, dus je kunt direct naar het onderwerp gaan dat je het meest interesseert.

Veelgestelde vragen

Wat zijn de belangrijkste risico’s van Bitcoin kopen?

De belangrijkste zijn volatiliteit, verlies van toegang tot je geld, oplichting, menselijke fouten, wijzigingen in regelgeving en slecht belastingbeheer.

Kan ik al het geld dat ik in Bitcoin heb geïnvesteerd verliezen?

Ja, vooral als je hefboomwerking gebruikt, de toegang tot je wallet verliest of je sleutels aan een derde partij geeft.

Welke risico’s zijn er als ik Bitcoin op een exchange laat staan?

De exchange kan worden aangevallen, je account blokkeren, opnames beperken of zelfs failliet gaan.

Welke risico’s zijn er als ik Bitcoin in mijn eigen wallet bewaar?

Self-custody maakt je onafhankelijk van de exchange, maar als je de seed phrase verliest of deelt, kun je het geld definitief kwijtraken.

Moet ik mijn seed phrase ooit delen?

Nee. Niemand heeft je seed phrase nodig om je te helpen en wie erom vraagt, probeert de controle over je wallet te krijgen.

Wat zijn de meest voorkomende Bitcoin-scams?

Phishing, nepinvesteerders, platforms met gegarandeerde rendementen en nep-supportmedewerkers komen vaak voor.

Wat gebeurt er als ik Bitcoin naar een verkeerd adres stuur?

Je kunt het geld verliezen, omdat Bitcoin-transacties niet dezelfde beschermingsmechanismen hebben als een bankoverschrijving.

Is een ETF of wrapped Bitcoin hetzelfde als Bitcoin?

Nee. Een ETF geeft financiële blootstelling en wrapped bitcoins vertegenwoordigen BTC op andere netwerken, maar geen van beide is native Bitcoin.

Heeft Bitcoin kopen een regelgevingsrisico?

Ja. Wetgeving en belastingen kunnen veranderen en invloed hebben op hoe bitcoins worden aangehouden, verkocht of belast.

Is het verstandig om Bitcoin met hefboomwerking te kopen?

Niet als je net begint. Een daling kan de positie automatisch sluiten en ertoe leiden dat je het collateral verliest.