So bewahrst oder verwahrst du Bitcoin

Wenn du Bitcoin kaufst -nativ oder wrapped, kein ETF- und je nachdem, wo du ihn kaufst, musst du entscheiden, was danach passiert. Wenn du ihn auf einer CEX gekauft hast, kannst du ihn auf der Plattform lassen oder in deine eigene Wallet auszahlen lassen – mit den jeweiligen Risiken und Vorteilen.

Wenn du einen ETF gekauft hast, um am Preis teilzuhaben, lässt du ihn normalerweise beim Broker, bis du dich zum Verkauf entscheidest. Ein ETF ist allerdings keine Form der Bitcoin-Verwahrung, denn du besitzt keine BTC. Ich erwähne ihn hier als Alternative, damit du alle Optionen verstehst.

Alle drei Alternativen können dir bei einem steigenden Bitcoin-Kurs zugutekommen, aber Eigentum, Risiken und Möglichkeiten mit der Anlage unterscheiden sich deutlich.

Bitcoin auf einem Exchange aufbewahren: Fremdverwahrung

Wenn du BTC auf einem zentralisierten Exchange wie Binance kaufst und dort lässt, verwahrt die Plattform die Schlüssel, mit denen sie bewegt werden können. In deinem Konto erscheint ein Guthaben, und du kannst gemäß den Bedingungen kaufen, verkaufen oder auszahlen.

Der größte Vorteil ist die Bequemlichkeit. Du musst keine Wallet installieren, keine Seed-Phrase sichern und nicht lernen, Transaktionen zu signieren. Wenn du häufig handeln willst, erleichtert ein Guthaben auf dem Exchange Käufe und Verkäufe.

Der Nachteil ist, dass du vom Unternehmen abhängig bist. Es kann eine Auszahlung zur Prüfung blockieren, gehackt werden, Solvenzprobleme bekommen oder schließen. Auch wenn das Guthaben auf deinen Namen lautet, kontrollierst du die Schlüssel nicht direkt.

Das bedeutet nicht, dass alle Exchanges unsicher sind oder dass du jeden Betrag sofort abziehen solltest, sondern dass dir bewusst sein sollte, dass ein Risiko besteht. Je höher der Betrag und je länger der Zeitraum, desto wichtiger ist es zu prüfen, ob du dieses Risiko eingehen willst.

Not your keys, not your coin, wie es im Englischen heißt.

Hier sind drei Tipps:

• Schütze das Konto mit einem einzigartigen, langen und sicheren Passwort, Zwei-Faktor-Authentifizierung und Benachrichtigungen.
• Prüfe vor dem Kauf, ob die Plattform echte BTC auszahlen lässt, denn manche Apps bieten nur Preisexposure.
• Nutze nur vertrauenswürdige Plattformen wie die, die ich hier erwähne..

Auch wenn es ein einfacher Einstieg ist, würde ich diese Variante fast niemandem empfehlen.

Bitcoin in der eigenen Wallet aufbewahren: Selbstverwahrung

Selbstverwahrung bedeutet, eine Wallet mit Bitcoin-Adressen zu nutzen, deren Schlüssel du selbst kontrollierst..

Die Bitcoins bleiben auf der Blockchain registriert, und die Wallet speichert oder verwaltet die Informationen, die zum Autorisieren von Transaktionen nötig sind.

Der Vorteil ist, dass du nicht davon abhängig bist, dass ein Exchange eine Auszahlung erlaubt. Du kannst die Mittel jederzeit senden und behalten, selbst wenn die Plattform, auf der du sie gekauft hast, verschwindet, denn sie „leben“ auf der Blockchain.

Der Preis dafür ist die zusätzliche Verantwortung und Schwierigkeit. Du musst:

• Eine Wallet erstellen (hot oder cold).
• Die Seed-Phrase schützen.
• Adressen prüfen.
• Gefälschte Programme (Scam) vermeiden.

Wenn du das Gerät verlierst, die Seed-Phrase aber korrekt aufbewahrt hast, kannst du die Wallet wiederherstellen. Verlierst du beides, kann niemand den Zugang zu deinen Mitteln wiederherstellen.

Wallets können hot sein, wenn sie auf einem mit dem Internet verbundenen Gerät laufen (wie MetaMask oder Rabby), oder cold, wenn die Schlüssel auf einem Offline-Gerät wie Ledger erzeugt und gespeichert werden. Erstere sind bequemer, letztere sicherer. Der spezielle Artikel über Bitcoin-Wallets erklärt beide Varianten.

Du musst nicht für alles eine einzige Lösung wählen. Theoretisch könntest du einen kleinen Betrag in einer Hot Wallet für Zahlungen und einen anderen in einer Cold Wallet für die lange Frist halten, aber ich empfehle derzeit nicht, mit Bitcoin zu bezahlen, aus den Gründen, die ich bereits erklärt habe im Artikel über seine Nachteile..

Wie auch immer, am wichtigsten ist, dass du verstehst, welches Risiko du an jedem Ort eingehst..

Aus meiner Sicht solltest du auf Selbstverwahrung setzen, wenn du an BTC glaubst.

Über einen ETF an Bitcoin partizipieren

Zuerst musst du verstehen, dass du KEINE Bitcoins aufbewahrst, sondern ein Finanzinstrument hältst.

Wenn das klar ist, liegt der Vorteil in der Integration mit dem Broker und der Bequemlichkeit: Du kannst die Position zusammen mit Aktien oder Fonds verwalten, Unterlagen vom Vermittler erhalten und die Schlüsselverwaltung vermeiden. Für viele Menschen ist das ein einfacherer Weg, finanziell an Bitcoin teilzuhaben.

Da du jedoch keine echten Bitcoins besitzt, kannst du sie weder an andere senden noch damit bezahlen oder sie auf eine Wallet übertragen. Du besitzt ein Finanzprodukt, dessen Wert von Bitcoin abhängt.

Hinzu kommen Verwaltungsgebühren, Handelszeiten und die Abhängigkeit vom Emittenten, Verwahrer und Broker.

Die Wahl hängt daher von deinem Ziel ab. Wenn du nur am Preis teilhaben willst, kann ein börsengehandeltes Produkt ausreichen. Wenn du das Netzwerk nutzen oder die Mittel direkt kontrollieren willst, musst du echte BTC kaufen und zwischen Fremd- und Selbstverwahrung wählen.

Nächste Schritte

Im Folgenden findest du die nächsten Artikel der Serie. Wenn du noch wenig über Bitcoin weißt, sind sie dafür gedacht, der Reihe nach gelesen zu werden. Jeder Artikel steht aber für sich, sodass du direkt zu dem springen kannst, der dich am meisten interessiert:

1. Was ist Bitcoin
2. Wofür wird Bitcoin verwendet
3. Warum Bitcoin wichtig ist
4. Wie Bitcoin funktioniert
5. Warum Bitcoin einen Wert hat
6. Vorteile von Bitcoin
7. Nachteile von Bitcoin
8. Ist es sinnvoll, Bitcoin zu kaufen?
9. Wie man Bitcoin kauft
10. Wo man Bitcoin kauft
11. So bewahrst oder verwahrst du Bitcoin
12. Was ist eine Bitcoin-Wallet: Cold und Hot Wallets
13. Welche Risiken hat der Kauf von Bitcoin
14. Wie man Bitcoin verkauft und das Geld auszahlt
15. Wie Bitcoin in Spanien besteuert wird